俞铁成:物联网、云计算即将被毁掉
和讯网消息 2012年10月30日-31日,2012全球CEO发展大会在上海国际会议中心举行。和讯网全程直播。道杰资本总裁俞铁成表示“中国人的本领就是把国外用10年到15年走完的一个产业周期,用五到六年的时间毁掉。我们七大战略新兴行业像物联网,我估计要被毁掉,云计算可能是会成为下一个被毁掉的行业。”他举例“比如光伏在已经过剩的情况下,在我们老家安徽省,合肥市还是有很多政策,*给你几千亩土地,*国有企业平台公司给你银行贷款进行担保,这么便宜的事情为什么不干,一窝蜂的姿态构成目前光伏行业的悲剧。”
以下为文字实录
俞铁成:谢谢胜军,刘院长是我研究生的同班同学,但是我们同然没有在一次公众场合合作过,所以也挺开心的。大家说热点行业是太阳能行业,我必须说几句,我们公司靠太阳能起家,最早投入了尚德,后来投了多金硅,这个行业我自认为有小小的发言权。
刚刚邢总讲的非常好,我们光伏产业为什么产能过剩,其实大家思考背后深层次的原因,我自己好好想了一下,这两个原因媒体从来没有敢认真报道过,我今天也知道也有媒体在这,我谈谈我个人看法不代表任何官方意见。
第一个是中国本身民族性的问题,中国人有很多特点,第一中国人是全世界最勤奋的民族,没有哪一个国家整天想着赚钱,所以大家看到有赚钱机会的论坛都会跑过来听。中国人又是缺乏信仰的国家,那就非常可怕,都想赚钱都想致富,你会发现当一个无锡尚德,澳洲来的留学生因为偶然机会一年之间变成首富,所以民间资本有造袜子的,有修船的都来做这个行业的时候,这个悲剧就开始诞生了。当时为什么能赚钱,因为有一定门槛,它是一个非常有意思的,从多金硅,单金硅切片,一开始很多关键设备和技术,包括辅料都掌握在外资少数几家手里,一旦中国人民发现这个行业赚钱整个产业链都被中国人研究透。我们发现很多细分领域,背板、膜,包括回收等,一开始很多几家公司霸占这个领域很赚钱,很多人觉得我们成为尚德上游的细分领域行不行,也可以,可以发大财。我们曾经投一家公司,07年投的时候几千万,过了几年就可以赚几亿。后来我们悲哀发现所有光伏行业的技术问题都被中国人攻破了,这是造成产能过剩的原因。
第二个更加深层次原因是因为整个中国的*,政商的格局,我们说七大战略性新兴产业,我现在最怕看到战略性新兴产业,各个地方*招商引资他的政绩,好坏跟他招商引资的多少有直接关系。*他也不能盲目发展房地产,人人喊打,也不能做一些高污染公司,温总理希望做什么产业下面从上到下就开始推什么产业。一旦当新能源列为战略性新兴产业的时候你会发现各地从上到下,各地*招商引资,优先引进新能源的产业。比如光伏在已经过剩的情况下,在我们老家安徽省,合肥市还是有很多政策,*给你几千亩土地,*国有企业平台公司给你银行贷款进行担保,这么便宜的事情为什么不干。所以,我觉得这两种因素交织在一起共同构成目前光伏行业的悲剧。所以中国人的本领是把国外用10年到15年走完的一个产业周期在我们中国五到六年就可以毁掉。我们七大战略新兴行业像物联网,我估计要被毁掉,云计算可能是会成为下一个被毁掉的行业。每一个省每一个大的城市都在扶持自己省里面的一家电动汽车公司,比如说上海一家公司技术再好想卖到安徽、东北都不行,因为*肥水绝对不会留外人田的。从我们做投资角度,比如东北前不久给我看说电动汽车多么多么好,我说没有用,他只能在他那个城市。再比如说节能环保,大家都在看这个东西,能源管理这有什么好?大部分公司都是垫钱下去免费提供节能的设施,节能的方案,然后五年之间你接下来的钱给我分成,如果没有银行给你贴现这样一套资金链打通,你做的越大死的越快。
所以,我们看到这些很美好的战略新兴产业其实里面是一个一个陷阱,那么我们怎么办?我觉得很简单就是冷静,现在各个行业都在洗牌是一个好事。光伏产业一个罪魁祸首是谁?包括中国PE,中国有两三万家PE,投不出去LP找你麻烦,投出去死了LP同样找你麻烦。
现在什么是机会?我做了10几年的老本行就是并购,我觉得并购的大机会来了。包括这些战略新兴产业。第一因为有大量PE投了大量项目现在上市通道被严格堵死,我们昨天在黄浦江袁岳搞了一个小型吃大闸蟹的机会,上海滩有五六十个投资界的投资在那边聚会,我们探讨怎么办,我跟他探讨我来给你们服务,你们给我报几个不可能上市的,你拉过来我来想办法消化,PE我大量项目卖出来。第二个买家是谁,现在还有很多企业有钱的,央企不缺钱的。第三个上市公司,这两年新上市的公司手上还是有大把钱,上个礼拜五和苏州一家上市公司的老板聊天,他们给苹果配套,他马上做一个案子交易可能就是3个亿,他们手上有钱。上周去深圳,刚上市半年手上有大把钱。但是对PE来说打五折把本收回来也不错了,现在LP很多份额转让打五折八折都冒出来了。然后,在这个过程当中其实希望专业的技术做并购。做PE跟做私募有很大差别,做并购,它是一个非常专业的投资银行的业务,在这一块我和大家分享一下第一大家把战略新兴产业热度降低,想一下细分领域存在的风险,第二是不是盲目PE下去,PE大浪淘沙的过程才刚刚开始,大规模国内的PE组建是在09年,他在契约没有满的情况下媒体还不会大量发现PE关门的情况,再过个两三年你们会发现大规模的PE*爆发出来。以后专业化、行业化的投资风格会越来越得到大家的喜欢。要么不做,做的话就把一个行业吃透。现在光伏行业是不是一点机会都没有?也不是,还是有很大机会,光伏最下游的应用端,中国国内光伏市场的爆发这几年继续性爆发里面还是有一些机会,关键是你看不到机会在哪里。
这个是我简单分享一下对目前战略性新兴产业投资的想法,不是很成熟,有些观点可能比较偏激,你们听了可能不太开心,但是我只想讲真话。