欢迎您访问程序员文章站本站旨在为大家提供分享程序员计算机编程知识!
您现在的位置是: 首页  >  新闻

大跌45%!曾掌管3000亿的“女巴菲特”,跌落神坛

程序员文章站 2022-03-12 18:09:53
又一位华尔街“股神”崩了。...

曾经华尔街炙手可热的“科技女皇”、“女版巴菲特”凯西‧伍德,正在遭遇“水逆期”。2022年遭遇了最惨烈开局,其掌管的旗舰基金arkk单日暴跌超7%,年内跌幅已超过10%。

而在2021年,这位女基金经理的表现更惨烈,arkk净值的最大回撤幅度接近45%,而同期纳斯达克指数的涨幅却超过21%,彻底迷失在牛市之中。

大跌45%!曾掌管3000亿的“女巴菲特”,跌落神坛

此前,伍德几乎是全球最炙手可热的基金经理,其管理的arkk基金于2020年的回报率一度接近200%,管理资产规模一度超500亿美元(约合人民币3233亿元),伍德也因此获得了“女版巴菲特”、“科技女皇”的称号,被捧上华尔街“神坛”。

展望2022年,在美联储加息的魔咒之下,伍德持有的大部分科技股将面临较大的“杀估值”风险,想要在2022年打一场“翻身仗”的难度或许更大。

史上最惨开局

常在河边走,哪有不湿鞋。

曾在华尔街一战成名的“科技女皇”、“女版巴菲特”的凯西‧伍德(cathiewood)正在跌落神坛。

2022开年以来,伍德管理的旗舰基金方舟创新etf(arkk)遭遇史上最惨烈的开局。当地时间1月5日,美联储突然扔出重磅炸弹,释放了提前加息,甚至缩表的信号,直接导致美股科技股全线暴跌,伍德管理的基金几乎都是重仓押注科技股,自然损失惨重,当日arkk的净值暴跌超7%,创出成立以来单日最大跌幅。

截止目前,arkk在2022年的累计跌幅已超过了10.5%,为该基金史上最糟糕的年度开局表现。

大跌45%!曾掌管3000亿的“女巴菲特”,跌落神坛

1月11日晚间,arkk的成交价一度触及80.1美元,相比去年2月15日创下的高点(158.823美元),累计跌幅达49.6%,接近腰斩,持有该基金的投资者损失惨重。

面对如此惨淡的业绩,资金正在抛弃“女版巴菲特”。据factset的数据显示,由于2022年以来的表现不佳,arkk已净流出至少2.8亿美元(折合人民币18亿元)。

资金抛售arkk在2021年更为明显,2021年下半年,方舟投资的etf管理资产累计净流失接近20亿美元,arkg资金净流出超过10亿美元,arkk资金净流出接近9亿美元。

这也给“女版巴菲特”带来了巨大的压力,其在一次采访中公开表示,从来没有经历过这样一个市场不断上涨,而方舟投资的策略却在下跌的时期,会进行自我反省,问自己‘是不是错过了什么?’。

在鼎盛时期,伍德掌管的方舟投资管理总规模一度突破500亿美元(约合人民币3233亿元),跻身华尔街顶流阵营。

“女巴菲特”迷失在牛市

2021年,在美联储疯狂放水之下,美股仍在牛市中“继续奏乐,继续舞”,聚集了科技股的纳斯达克指数年涨幅超21%,头部的科技巨头们集体狂飙,苹果2021年的涨幅超35%,谷歌的年涨幅更是高达65%。

美股牛市的盛宴之下,“女版巴菲特”伍德的投资成绩单更显得惨烈。其中,旗舰基金arkk净值在2021年的最大回撤幅度接近45%,除此之外,伍德管理的另外4只主动管理型etf:产业革新基金(arkq)、下一代互联网基金(arkw)、基因革命主题基金(arkg)、金融科技创新基金(arkf)也不尽如人意,2021年的回报率分别为0.9%、-19%、-34%、-17.8%,均大幅跑输美股大盘。

2021年,华尔街的“女版巴菲特”彻底在牛市中迷失了。

具体到其重仓股的表现,据cnbc统计,截止2022年1月6日,特斯拉、zoom视频通讯、roku、teladoc health为arkk的前三大重仓股。

大跌45%!曾掌管3000亿的“女巴菲特”,跌落神坛

回顾,arkk重仓股的表现,其持有的43只股票中,有36只较近一年高点下跌了40%以上。

其中,头号重仓股特斯拉表现稍显稳定,最新股价为1058.12美元,与历史高点相比回撤幅度为15%,其在2021年涨幅接近50%。

意味着,arkk的大幅回撤的主要原因是,其他重仓股的暴跌。其第二大重仓股zoom便在2021年遭受重挫,由于居家办公需求下降,股价连续暴跌,2021年累计跌幅超45%,其最新收盘价已跌至172.6美元,与历史高点相比下跌达70.7%。

另外,arkk的第三大重仓股roku,是美国的流媒体终端巨头,受业绩表现不及预期的影响,股价也在2021年遭遇暴跌,年跌幅超31%,2022开年以来,仍跌跌不休,再度跌去了20%。arkk的其他重仓股表现也都不尽如人意,导致该基金净值持续下跌。

如今有多落寞,曾经就有多辉煌。

2020年,伍德掌管的方舟投资几乎是全球最炙手可热的基金公司,其中arkk基金于2020年的年内最高回报率一度接近200%,成为了2020年表现最佳的十支美国etf基金之一,伍德也因此获得了“女版巴菲特”、“科技女皇”的称号,被捧上华尔街“神坛”。

加息的魔咒

展望2022年,“女版巴菲特”的持仓风险或许更大。其中,最大的变数是美联储的加息。

根据高盛最新的预测,美联储今年可能会加息四次,并将在7月(如果不是更早的话)开始其资产负债表缩减程序。

相比此前的预测,高盛将美联储加息的次数增加了一次,且“缩表”的时间点也大幅提前。意味着,美联储2022年的货币紧缩可能会更快、幅度更大。

大跌45%!曾掌管3000亿的“女巴菲特”,跌落神坛

随着美联储上调利率,全球资本市场的焦点也可能转向,投资者需要重新考虑了久期较长的资产的估值和风险。

加息的阴霾之下,高估值的科技股将成为市场抛售的重要目标。一旦美联储启动加息,全球市场资金利率也将开始上行,市场流动性随之降低,使部分资金将选择退出股市,且对市场的风险偏好打击极大,尤其是一些估值较高的股票会被资金抛售,主要包括科技股,所以加息对高估值科技股的负面冲击最为明显。

而“女版巴菲特”伍德掌管的方舟投资,一直专注投资于颠覆性的创新科技企业,大部分企业的估值都非常高,甚至处于亏损状态,一旦市场风险偏好下降,其持有的大部分科技股将面临较大的“杀估值”风险。